搜索到38篇“ ORNSTEIN-UHLENBACK过程“的相关文章
- 广义指数Ornstein-Uhlenback过程下抵押贷款保险的创新与评价
- 2021年
- 中央和地方政府积极采取各项措施对房地产业进行宏观调控,坚持“房子是用来住的,不是用来炒的”。要抑制房地产泡沫,必然要防范住房抵押贷款风险,而建立健全抵押贷款保险机制,利用保险来分散和转移风险,是行之有效的方法。保证险是一种住房抵押贷款保险,在其基础上适当改进,给出了房屋抵押贷款保险的一种新设计,在市场完备无套利,房价服从广义指数Ornstein-Uhlenback过程的假设下,利用期权定价的鞅评价方法,得到了该保险的无套利评价公式。
- 陈丽萍彭蕾雯周予涵
- 关键词：抵押贷款保险期权鞅定价
- 双分数Ornstein-Uhlenback过程下可转换债券定价模型
- 随着金融衍生品的发展,出现了高级金融衍生品,可转换债券就是其中之一.可转换债券是可以按固定价格转成股票的一种混合型金融工具,对其价格的合理度量颇具重要性.双分数布朗运动是可以更准确地表述随机现象的一种高斯过程,而Orns...
- 贾红霞
- 关键词：ORNSTEIN-UHLENBACK过程跳-扩散过程保险精算
- 双分数Ornstein-Uhlenback过程下后定选择权定价
- 随着金融市场的发展,金融衍生品的种类越来越多,期权作为重要的金融衍生工具,其定价理论得到了迅速的发展.后定选择权成为金融市场上重要的金融工具,如何对其进行定价已经成为了金融界的研究热点.本论文对后定选择权进行研究,主要研...
- 袁敏
- 关键词：跳-扩散过程ORNSTEIN-UHLENBACK过程保险精算
- 随机利率下基于Ornstein-Uhlenback过程的可转换债券定价被引量：1
- 2019年
- 可转换债券是可以按固定价格转成股票的一种混合型金融工具,对其价格的合理度量颇具重要性.文章将双分数布朗运动与Ornstein-Uhlenback过程相结合,考虑利率服从Vasicek模型,建立随机利率下股票价格遵循双分数Ornstein-Uhlenback过程的数学模型.采用保险精算方法,讨论了随机利率下可转换债券的定价公式.
- 贾红霞薛红
- 关键词：ORNSTEIN-UHLENBACK过程可转换债券保险精算
- 双分数随机利率下Ornstein-Uhlenback过程后定选择权定价模型
- 2019年
- 研究了股票价格满足双分数布朗运动驱动的随机微分方程,期望收益率、波动率均为常数.根据双分数布朗运动随机分析理论,刻画了Vasicek模型和Ornstein-Uhlenback过程下股票价格的变化规律.运用保险精算方法,获得了欧式看涨期权和欧式看跌期权的定价公式及平价关系,并得到了后定选择权定价公式.
- 袁敏薛红
- 关键词：VASICEK模型ORNSTEIN-UHLENBACK过程保险精算
- 带有指数型扩散项Ornstein-Uhlenback过程的参数估计
- 2019年
- 在本文中,我们研究带有指数型扩散项分数布朗运动驱动的Ornstein-Uhlenbeck过程的最小二乘估计,其中Hurst指数H≥1/2 。dXt=-θXtdt+σectdBtH,我们讨论满足相合性以及当1/2≤H≤5/8时应用多重维纳积分的中心极限定理得到-θ的渐进分布。这个最小二乘估计同时可以推导出其它类型的估计量,例如可由函数∫0TXt2dt进行表示。
- 朱建慧闫理坦
- 关键词：参数估计分数布朗运动
- 双分数跳-扩散Ornstein-Uhlenback过程下可转换债券定价被引量：1
- 2018年
- 随着金融衍生品的发展,出现了高级金融衍生品,可转换债券就是其中之一.双分数布朗运动是更一般的高斯过程,能描述更多的随机现象;而Ornstein-Uhlenback过程是一类重要的移动平均过程.本文考虑突发事件的影响,假定股票预期收益率和股价波动率都为常数,构建双分数跳-扩散Ornstein-Uhlenback过程下的模型,应用保险精算方法,获得可转换债券的定价公式.
- 贾红霞薛红
- 关键词：可转换债券ORNSTEIN-UHLENBACK过程跳-扩散过程保险精算
- 双分数Ornstein-Uhlenback过程下后定选择权定价模型被引量：1
- 2018年
- 为了使股票价格更符合金融市场的实际情况,引入了双分数Ornstein-Uhlenback过程驱动的随机微分方程.假定期望收益率、无风险利率和波动率均为常数.利用双分数布朗运动环境下的随机分析知识,建立了Ornstein-Uhlenback过程下的金融市场模型,结合保险精算的方法,推得了后定选择权的定价公式.
- 袁敏薛红
- 关键词：ORNSTEIN-UHLENBACK过程保险精算
- 双分数跳-扩散Ornstein-Uhlenback过程下的后定选择权定价被引量：1
- 2018年
- 为了使股票价格更接近金融市场的实际价格,考虑了股票价格服从双分数布朗运动和泊松过程共同驱动的随机微分方程,股票预期收益率和股价波动率均为常数,根据双分数布朗运动随机分析理论,建立双分数Ornstein-Uhlenback过程下跳-扩散模型金融市场数学模型,运用保险精算方法,获得欧式看涨和欧式看跌期权定价公式及平价关系,并得到了后定选择权定价公式.
- 袁敏薛红
- 关键词：ORNSTEIN-UHLENBACK过程跳-扩散过程保险精算
- 分数Ornstein-Uhlenback过程下新型期权定价
- 期权定价问题是金融应用数学领域上的核心问题之一,也是最复杂的问题之一.20世纪70年代,Black和Scholes发表了关于期权定价的开创性论文,得到了著名的Black-Scholes公式.近年来,金融市场得到了迅速的发...
- 符双
- 关键词：分数布朗运动可转换债券保险精算方法
